1. 研究目的与意义
随着全球化的步伐不断地迈进，金融全球化既为各国金融市场的发展提供了机遇，同时又提出了挑战。 一方面，政府对金融管制的逐步放松，金融创新与金融衍生产品的急剧增加，现代金融理论和技术的快速发展,信息技术和手段的不断革新，都使得国际金融市场资金和信息的流通更为地迅速便捷，全球金融市场联系更为地紧密，从而加速了金融市场的繁荣与发展；另一方面，全球金融市场的效率在大幅度提高的同时，市场的波动性和系统风险也呈现大幅度加剧之势。政府对金融管制的放松加剧了金融市场的竞争，各种金融创新和金融衍生产品的出现所带来的金融风险的来源大大增加从而导致了金融市场的复杂性和波动性也大大提高。
投资组合优化作为现代金融理论的核心问题之一，其主要解决的问题是：投资者如何将有限的资金合理分配以达到既定收益下风险最小化或者既定风险水平下收益最大化。1952年，马克维茨在一系列完备的假设下，运用简单的数学思想建立均值一方差模型，迎来了现代投资组合理论。传统投资组合优化模型得到的最优解存在微权重过多和大权重过大的问题。通过正则化方法构建稀疏优化模型成为一种较好的解决方案。
2. 研究内容和预期目标
许多研究和实践发现：
（1）在现实中投资者往往并不遵循分散化的投资理论，而是选择少数股票投资，并不是建立一个包含大量股票的投资组合。
（2）实际市场中投资者的这种行为并不是非理性的，可以通过不同于马克维茨分散化理论的其他投资组合理论和现实中的约束条件解释支撑。
3. 国内外研究现状
有许多学者研究了投资组合之中规模与风险的关系。1962年，Eiteman研究了长期持有策略下的组合之中风险与规模的关系并根据1950年到1961年的纽交所的股票价格数据进行实证检验，结果表明，组合之中的股票数量不超过18只就可以完全消除非系统风险。
1975年，Ulrich主要研究了组合规模与风险的关系，他随机选取了1967年至1970年的8家增长型投资基金建立的32个投资组合。实证结果表明，规模越大的组合样本外表现较差。
2000年，李善民和许沛使用MV模型、单指数模型、EGP模型计算给定样本的投资组合，实证检验选取了824只股票上市至1998年年末的每日股价为样本，结果显示，组合内的股票数量在20种以内就能够降低50%左右的总风险。并且证明了MV模型比随机选取所得出的最优投资组合更具有优势。
4. 计划与进度安排
论文的研究计划主要分为三个阶段：
（1）准备阶段
搜集与#8220;正则化稀疏投资组合模型#8221;有关的资料，阅读整理，仔细研究。
5. 参考文献
[1]陈学华．基于条件风险价值的投资组合优化模型[J]．西南交通大学学报，2004⑷：511-515
[2]陈金龙，张维．CVa R与投资组合优化统一模型[J]，系统工程理论方法应用，2002(3)：68-71
[3]丁立刚，唐俊．CVa R约束下最优资产组合[J]．内蒙古大报,2007,38(5)：481-484.
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